凌晨三點零二分，警方接獲報案指出，位於台北市撫順街三十二號二樓的神話世界KTV，有人扛著瓦斯桶企圖縱火。機動警網和消防車立刻趕往現場。這時，三十八歲的酒醉男子湯銘雄，手持十六公斤的家用瓦斯桶，擋在KTV走廊，打開瓦斯桶，並以打火機點燃瓦斯，瞬間形成一片的火海。 　　一號和六號包廂內的客人因為躲避不及，遭大火圍困，慘遭濃煙嗆暈。消防大隊立刻灌水搶救，並衝入包廂內，救出被濃煙嗆傷的客人。 　　其中一人當場死亡，另外十五人因為嚴重嗆傷，送醫急救後也不治死亡。警方隨即在現場逮捕了涉嫌縱火的嫌犯湯銘雄。住在KTV隔壁的湯銘雄表示，他是因為在經過KTV樓下時，遭不明男子毆打，憤而縱火行兇。 　　目前查出身分的死者包括：陳永源、高溢隆、蔡崑山、陳建達、杜勝男、余福龍、陳至剛、沈德璋、岳璞、李東星等十一名男性，以及汪美惠、何春美、郭素宏、葉秋花等四名女性，另外有一男、一女身分待查；而受傷的林正明、張啓昌分別在馬偕和國泰醫院救治。 　　其中曾冒險追捕縱火嫌犯的宜蘭縣警員張啓昌傷勢較重，全身百分之十一被火灼傷，臉部灼傷、嚴重紅腫；而死者當中的余福龍是電視演員紀寶如的先生、歌星余天的三弟；另外一名死者杜勝男是霹靂小組警員。 　　台北地檢署檢察官會同法醫，上午前往火災現場查看，在現場發現嫌犯縱火時所使用的瓦斯桶。由現場來看，這可能是一場蓄意縱火的謀殺案。 　　而這一間有公關小姐陪酒的KTV規模並不大，但是走道狹窄，再加上木板隔間的裝潢和易燃的地毯，助長了火勢，更形成濃煙，因此造成重大的傷亡。而這家違規營業的KTV，雖然多次遭取締，可是卻在利誘之下，不顧禁令，照常營業。 　　據業者表示，當時服務生在發現嫌犯提瓦斯桶上樓之後曾經報警，並且疏散客人，不過部分客人卻認為是私人糾紛，事不關己，繼續唱歌。 　　由於KTV無照違規營業，屢罰不理，警方將依公共危險和業務過失致死，將業者移送法辦。